Событийный риск

Событийный риск — это риск значительных движений цен, вызванных запланированными или незапланированными событиями. Примеры включают отчеты о прибылях, решения центральных банков, геополитические новости и регулирующие объявления.

Характеристики

Управление событийным риском

Трейдеры могут снизить подверженность риску, уменьшая размер позиции, используя опционы для определенного риска или избегая удержания позиций во время события.

Практические заметки

Событийный риск не ограничивается запланированными событиями. Неожиданные заголовки могут появиться в любое время, поэтому управление рисками должно учитывать сценарии с гэпами.

Операционные заметки

Определения и соглашения должны быть согласованными в наборах данных и торговых площадках. Небольшая разница в полях данных или границах сессии может изменить результаты, особенно для краткосрочных стратегий. Документируйте входные данные и предположения, чтобы результаты можно было воспроизвести.

Если концепция зависит от правил биржи или поведения брокера, подтвердите эти правила для конкретной площадки. Операционные детали часто объясняют, почему сделка повела себя иначе, чем ожидалось.

Стрессовые сценарии

Во время всплесков волатильности ликвидность может исчезнуть, и могут появиться ценовые разрывы. В этих условиях индикаторы могут отставать, типы ордеров могут сработать неправильно, а спреды могут резко расшириться.

Стресс-тестирование концепции в условиях быстрых рынков, низкой ликвидности и неожиданных новостей помогает выявить скрытые риски. Если стратегия работает только в спокойных условиях, размер и время должны отражать это.

Советы по документации

Ведите краткий контрольный список правил, параметров и точек принятия решений. Записывайте, как концепция используется в реальной торговле, и сравнивайте с предположениями бэктеста. Это упрощает будущее усовершенствование и уменьшает расхождения в исполнении.

Распространенные вопросы

Трейдеры часто спрашивают, насколько чувствительны результаты к выбору параметров, как концепция ведет себя в различных режимах и масштабируется ли она с размером. Ответы на эти вопросы на раннем этапе повышают надежность и предотвращают переоптимизацию.

Контрольный список

Контрольный список

Контрольный список

Контрольный список

Контрольный список

Контрольный список

Контрольный список

Контрольный список

Контрольный список

Контрольный список

Контрольный список

Контрольный список

Контрольный список

Контрольный список

Контрольный список

Контрольный список