Смещение выживаемости

Смещение выживаемости — это логическая ошибка, которая концентрируется на людях или вещах, которые “выжили” в каком-то процессе, и непреднамеренно упускает из виду тех, кто не выжил, из-за их отсутствия видимости.

Определение и объяснение

Смещение выживаемости возникает, когда анализ учитывает только сущности, которые успешно завершили процесс, игнорируя те, которые потерпели неудачу.

Последствия в алгоритмической торговле

Алгоритмическая торговля (также известная как алго-торговля) относится к использованию компьютерных алгоритмов для управления торговыми стратегиями. Смещение выживаемости в этом контексте может быть особенно вводящим в заблуждение при анализе исторических данных для разработки торговых стратегий.

1. Завышение исторической эффективности

При тестировании алгоритмической торговой стратегии, если исторические данные включают только выжившие акции, результаты бэктеста, вероятно, завысят эффективность.

2. Вводящие в заблуждение оценки риска

Смещение выживаемости также может исказить оценки риска.

3. Робастность к рыночным условиям

Стратегии, разработанные без учета смещения выживаемости, могут казаться робастными в бэктестах, но могут плохо работать в реальных рыночных условиях.

Как смягчить смещение выживаемости

Несколько техник могут быть использованы для смягчения смещения выживаемости в алгоритмической торговле.

Заключение

Смещение выживаемости играет критическую роль в искажении восприятия и результатов, особенно в алгоритмической торговле и финансовом анализе.