Воздушный кредит

Воздушный кредит — это тип структуры кредита, который характеризуется крупным платежом, также известным как «шаровой платеж», причитающимся в конце срока кредита. Этот тип кредита часто требует относительно небольших регулярных платежей (которые могут быть платежами только по процентам или платежами, которые не полностью амортизируют кредит) в течение срока действия кредита, за которыми следует значительно более крупный единовременный платеж. Воздушные кредиты можно найти как в коммерческом, так и в жилищном кредитовании, и они обычно используются в различных сценариях финансирования, где минимизация ежемесячных платежей является преимуществом.

Ключевые характеристики

Единый платеж: определяющей особенностью единовременного кредита является единовременный платеж, который представляет собой крупный окончательный платеж, подлежащий выплате в конце срока кредита. Этот платеж обычно намного превышает обычные платежи, необходимые для обслуживания долга в течение срока кредита.
Платежи с неполной амортизацией: большинство единовременных кредитов не погашаются полностью в течение срока кредита. Это означает, что регулярные платежи не покрывают как основную сумму долга, так и проценты таким образом, чтобы ликвидировать задолженность к концу срока.
Более короткий срок кредита: Сроки кредитов с воздушным шаром обычно короче, чем с традиционными кредитами. Сроки могут варьироваться от нескольких месяцев до нескольких лет.
Процентные ставки: эти кредиты могут иметь фиксированные или регулируемые процентные ставки. В некоторых случаях процентная ставка может оставаться постоянной на протяжении всего периода, а в других она может периодически корректироваться.

Приложения

Жилая ипотека

При жилищном кредитовании баллонные кредиты могут использоваться заемщиками, которые ожидают значительных изменений в своем финансовом положении в течение срока действия кредита, например, продажу своего дома или рефинансирование в другой тип кредита.

Коммерческая недвижимость

Воздушные кредиты обычно используются при сделках с коммерческой недвижимостью, когда заемщик рассчитывает либо продать недвижимость, либо обеспечить более выгодное долгосрочное финансирование до наступления срока погашения единовременного платежа.

Бизнес-кредитование

Предприятия могут использовать единовременные кредиты для различных финансовых нужд, таких как приобретение оборудования или финансирование проектов расширения, при условии, что они ожидают увеличения денежного потока или других финансовых изменений, которые позволят им справиться с единовременными выплатами.

Преимущества

Снижение первоначальных платежей: более низкие ежемесячные платежи могут сделать кредиты привлекательными для заемщиков, стремящихся минимизировать свои краткосрочные финансовые обязательства.
Гибкость: эти кредиты обеспечивают гибкость для заемщиков, которые рассчитывают иметь необходимые средства для единовременного платежа или планируют рефинансировать до окончания срока кредита.

Риски и соображения

Риск единовременного платежа: Основной риск единовременного кредита заключается в способности заемщика произвести крупный окончательный платеж при наступлении срока платежа. Несоблюдение этого требования может привести к дефолту и потенциальному обращению взыскания или потере залога.
Риск рефинансирования: Заемщики, планирующие рефинансирование до единовременного платежа, должны будут иметь право на рефинансирование. Если их финансовое положение изменилось неблагоприятно или если рыночные условия являются неблагоприятными, рефинансирование может оказаться затруднительным или дорогостоящим.
Риск процентной ставки: Для кредитов с регулируемыми процентными ставками существует риск того, что ставки могут увеличиться в течение срока действия, что приведет к более высоким выплатам, чем первоначально предполагалось.

Примеры структур баллонного кредита

Семилетняя баллонная ипотека: Заемщик может взять семилетнюю баллонную ипотеку с ежемесячными платежами на основе 30-летнего графика погашения. По истечении семи лет заемщику необходимо будет погасить оставшуюся сумму.
Пятилетний бизнес-кредит: Предприятие может получить пятилетний единовременный кредит с выплатой только процентов, за которым следует единовременный платеж в конце пятилетнего срока.

Пример из реальной жизни

Воздушные кредиты Bank of America: Bank of America предлагает воздушные ипотечные кредиты как часть своего набора ипотечных продуктов.

Заключение

Воздушные кредиты могут быть полезным финансовым инструментом для заемщиков, которым нужны более низкие первоначальные ежемесячные платежи и которые рассчитывают справиться с крупным окончательным платежом за счет рефинансирования, продажи залога или использования других финансовых ресурсов. Однако они также создают значительные риски, особенно в отношении крупных единовременных выплат в конце срока. Заемщикам следует тщательно обдумать свое финансовое положение и будущие перспективы, прежде чем брать на себя единовременный кредит, чтобы убедиться, что они могут адекватно управлять связанными с этим потенциальными рисками.