Немецкая биржа
Deutsche Börse Group — одна из крупнейших биржевых организаций в мире, предлагающая широкий спектр продуктов, услуг и технологий, которые помогают максимизировать эффективность рынков капитала. Основанная в 1992 году со штаб-квартирой во Франкфурте, Германия, Deutsche Börse превратилась в глобальную электростанцию в секторе инфраструктуры финансового рынка.
Основные функции и подразделения
Торговые платформы
Ксетра
Xetra — одна из ведущих электронных торговых платформ, ориентированная на немецкие «голубые фишки», а также листинг международных ценных бумаг. Он известен своей высокой ликвидностью и эффективными механизмами определения цен. Платформа используется трейдерами по всему миру благодаря значительным объемам торгов и высокой надежности.
Эурекс
Eurex — одна из ведущих мировых бирж деривативов, предлагающая широкий спектр международных эталонных продуктов. Он предоставляет широкий спектр продуктов, включая производные индексы акций и процентные ставки, которые имеют решающее значение для управления рисками и хеджирования.
Рыночные данные и аналитика
Коды и символика RIC
Deutsche Börse предоставляет комплексные услуги по рыночным данным через свое подразделение информационных услуг. Это включает в себя предоставление кодов RIC (кодов инструментов Reuters) и других символов, которые необходимы для финансового анализа, торговли и обеспечения соответствия.
Аналитические платформы
Платформы расширенной аналитики, такие как A7 и A13, предлагают детальные данные и вычислительные инструменты, которые позволяют получить представление о рыночных тенденциях, стратегиях ценообразования и показателях риска. Эти платформы используются институциональными трейдерами для оптимизации своих торговых алгоритмов и стратегий.
Клиринг и расчеты
Клирстрим
Clearstream является поставщиком постторговых услуг Deutsche Börse. Он предлагает клиринговые, расчетные и депозитарные услуги для внутренних и международных ценных бумаг. Clearstream необходим для обеспечения эффективности, безопасности и надежности операций с ценными бумагами.
Технологии и инновации
Технология C7 и T7
Группа Deutsche Börse постоянно инвестирует в самые современные торговые и клиринговые технологии, включая клиринговую систему C7 и торговую архитектуру T7. Эти технологии созданы для обеспечения высокой производительности, низкой задержки и масштабируемости, что делает их идеальными для высокочастотной торговли (HFT) и других передовых торговых стратегий.
Блокчейн и ТРР
Deutsche Börse также изучает технологии блокчейна и распределенного реестра (DLT) для повышения эффективности постторговых процессов и внедрения новых финансовых продуктов и услуг.
Статистика и рыночные данные
Объемы торгов
В 2022 году Xetra совершила более 1,45 миллиарда сделок, общий объем торгов составил около 1,8 триллиона евро. С другой стороны, на Eurex объемы торгов превысили 2 миллиарда контрактов.
Рыночная капитализация
По состоянию на 2023 год совокупная рыночная капитализация компаний, акции которых котируются на Deutsche Börse, превышает 1,5 триллиона евро. Сюда входят некоторые из крупнейших корпораций Европы и мира.
Нормативно-правовая база
Соответствие MiFID II
Deutsche Börse действует в соответствии со строгими нормативными правовыми нормами, включая MiFID II (Директива о рынках финансовых инструментов). Это обеспечивает прозрачность, целостность и эффективность на рынках.
Протоколы AML и KYC
Существуют протоколы расширенной борьбы с отмыванием денег (AML) и «Знай своего клиента» (KYC) для предотвращения незаконной деятельности и обеспечения правового и нормативного соответствия всех транзакций, обрабатываемых через платформы.
Тематические исследования и варианты использования
Алгоритмическая торговля
Алгоритмическая торговля составляет значительную часть торговой деятельности на платформах Deutsche Börse. Передовые алгоритмические торговые системы используют каналы данных и интерфейсы прикладного программирования (API), предоставленные Deutsche Börse, для реализации сложных стратегий.
Трансграничная торговля
Благодаря своему международному охвату Deutsche Börse способствует трансграничной торговле и инвестициям. Этому способствует глобальная сеть Clearstream, которая связана с более чем 50 рынками по всему миру.
Перспективные инициативы
ESG-фокус
Deutsche Börse уделяет особое внимание экологическим, социальным и управленческим критериям (ESG) в своей деятельности и предлагаемых продуктах. Он запустил различные индексы ESG и экологические финансовые продукты, которые удовлетворяют растущий спрос на устойчивое инвестирование.
Расширение в Азиатско-Тихоокеанский регион
Стратегические партнерства и приобретения помогают Deutsche Börse расширить свое присутствие в Азиатско-Тихоокеанском регионе. Это включает в себя сотрудничество с местными биржами и финтех-компаниями для выхода на новые рынки.