Treasury Direct
TreasuryDirect — это платформа, управляемая Бюро фискальной службы в составе Министерства финансов США. Она предназначена для облегчения покупки, управления и погашения государственных ценных бумаг США, включая сберегательные облигации, казначейские векселя, ноты и облигации. Она предлагает онлайн-среду, где индивидуальные инвесторы могут получить доступ к этим инструментам напрямую от правительства, обходя необходимость в посредниках, таких как брокеры или финансовые консультанты.
Обзор
Запущенная в 1986 году, TreasuryDirect была разработана для обеспечения удобного, эффективного и безопасного способа для физических лиц инвестировать в государственные ценные бумаги. Платформа является ключевым компонентом усилий Министерства финансов США по поддержке широкого владения государственным долгом. Инвесторы, использующие TreasuryDirect, получают преимущества от более низких затрат, простоты и прозрачности по сравнению с традиционными методами инвестирования.
Типы доступных ценных бумаг
Сберегательные облигации
Сберегательные облигации являются нерыночными ценными бумагами, что означает, что они не могут быть куплены или проданы на вторичном рынке. TreasuryDirect предлагает два типа сберегательных облигаций:
- Облигации серии EE: Выпускаются по номинальной стоимости и гарантированно удваиваются в стоимости в течение 20 лет. Проценты начисляются ежемесячно и капитализируются раз в полгода.
- Облигации серии I: Разработаны для защиты от инфляции, эти облигации приносят комбинированную фиксированную ставку и инфляционную ставку, которая корректируется раз в полгода.
Казначейские векселя (T-Bills)
Казначейские векселя — это краткосрочные ценные бумаги со сроком погашения один год или менее. Они продаются со скидкой к номинальной стоимости, и разница между ценой покупки и номинальной стоимостью является доходом инвестора.
Казначейские ноты
Казначейские ноты — это среднесрочные ценные бумаги со сроками погашения от двух до десяти лет. Они выплачивают проценты раз в полгода и возвращают номинальную стоимость при погашении.
Казначейские облигации
Казначейские облигации — это долгосрочные ценные бумаги со сроками погашения 20 лет или более. Как и ноты, они выплачивают проценты раз в полгода и возвращают номинальную стоимость при погашении.
Казначейские ценные бумаги, защищенные от инфляции (TIPS)
TIPS разработаны для защиты от инфляции. Основная стоимость TIPS корректируется на основе изменений в Индексе потребительских цен (CPI). Они предлагают процентные выплаты дважды в год, которые колеблются, потому что ставка применяется к скорректированной основной сумме.
Облигации с плавающей ставкой (FRN)
FRN имеют процентную ставку, которая периодически пересматривается на основе ставок дисконта самых последних 13-недельных казначейских векселей. Они обеспечивают некоторую защиту от растущих процентных ставок и позволяют создать диверсифицированный портфель с фиксированным доходом.
Функции и преимущества
Прямая покупка и погашение
TreasuryDirect позволяет инвесторам покупать и погашать ценные бумаги напрямую через Министерство финансов США. Таким образом, инвесторы могут избежать сборов и комиссий, обычно взимаемых брокерами.
Электронные записи
Все транзакции и действия по счету документируются электронно, что повышает безопасность и снижает необходимость в физической документации.
Удобство и доступность
Платформа доступна 24/7 с любого устройства, подключенного к интернету, позволяя инвесторам управлять своими счетами, покупать ценные бумаги и отслеживать инвестиции в удобное для них время.
Безопасность
TreasuryDirect использует передовые меры безопасности, включая многофакторную аутентификацию, шифрование и защищенные серверы, для защиты конфиденциальной информации и транзакций пользователей.
Типы счетов
Индивидуальные счета
Это наиболее распространенный тип счета, используемый индивидуальными инвесторами для покупки и управления своими казначейскими ценными бумагами.
Счета организаций
Счета организаций предназначены для организаций, включая корпорации, трасты, имущественные комплексы и партнерства. Эти счета облегчают управление ценными бумагами, принадлежащими организациям, а не физическим лицам.
Счета для несовершеннолетних
TreasuryDirect позволяет опекунам открывать счета для несовершеннолетних, позволяя им владеть ценными бумагами на имя ребенка. Это может быть эффективным способом сбережения на будущие расходы, такие как образование.
Как начать
Открытие счета
Для открытия счета TreasuryDirect инвесторы должны:
- Предоставить личную информацию, включая номер социального страхования (SSN) и банковские реквизиты.
- Создать имя пользователя и пароль.
- Заполнить дополнительные контрольные вопросы безопасности.
Пополнение счета
Инвесторы могут связать свой счет TreasuryDirect со своими банковскими счетами для легкого перевода средств. Покупки совершаются напрямую через эти связанные счета.
Покупка ценных бумаг
После настройки и пополнения счета инвесторы могут войти в систему и выбрать тип ценной бумаги, которую они хотят приобрести. Они имеют возможность планировать регулярные покупки или совершать разовые транзакции.
Налоговые соображения
Процентный доход
Проценты, полученные по казначейским ценным бумагам США, подлежат федеральному подоходному налогу, но освобождаются от государственных и местных налогов. Это налоговое преимущество может быть особенно выгодным для инвесторов, проживающих в штатах с высокими налогами.
Сберегательные облигации
Проценты по сберегательным облигациям могут либо отчитываться ежегодно, либо откладываться до погашения облигации. Кроме того, проценты по сберегательным облигациям могут быть освобождены от налогов при использовании для квалифицированных образовательных расходов при определенных условиях.
Советы для инвесторов
- Диверсификация: Важно учитывать, как казначейские ценные бумаги вписываются в общую инвестиционную стратегию. Хотя они являются низкорисковыми, они должны дополнять другие классы активов для балансировки портфеля.
- Процентная среда: Будьте внимательны к преобладающей процентной среде. Например, TIPS могут быть более привлекательными в периоды растущей инфляции, в то время как ценные бумаги с фиксированной ставкой могут быть лучшим выбором в условиях стабильных ставок.
- Лестничная стратегия: Рассмотрите возможность создания облигационной лестницы путем покупки ценных бумаг с различными сроками погашения. Это может помочь управлять риском процентной ставки и обеспечить устойчивый поток денежных средств.
Заключение
TreasuryDirect предлагает упрощенный и привлекательный способ для инвесторов участвовать на рынке государственных ценных бумаг США. С его простотой использования, преимуществами затрат и надежными функциями безопасности, это привлекательный вариант для тех, кто хочет инвестировать в низкорисковые, обеспеченные государством инструменты. Понимая различные типы доступных ценных бумаг и возможности платформы TreasuryDirect, инвесторы могут принимать обоснованные решения, соответствующие их финансовым целям.